سرمایه گذار فرشته چیست؟ بررسی جامع سرمایه گذار انجل

سرمایه گذار فرشته یا Angel Investor فردی است که در مراحل ابتدایی رشد استارت‌آپ‌ها، به‌ عنوان یک شتاب‌دهنده واقعی وارد عمل می‌شود. این افراد با اعتماد به ایده‌های نوآورانه و پتانسیل‌های بالقوه کسب‌وکارهای نوپا، سرمایه‌گذاری می‌کنند و در ازای آن، سهمی از شرکت می‌گیرند؛ اما در کنار سرمایه‌گذاری مالی، این افراد می‌توانند با تجربیات و شبکه‌های ارتباطی خود به رشد و موفقیت استارت‌آپ‌ها کمک کنند.

این نوع سرمایه‌گذاری که برخلاف وام‌های بانکی به بازپرداخت‌های ثابت نیازی ندارد، می‌تواند نقطه عطفی در مسیر موفقیت کارآفرینان باشد. در این مقاله از صرافی ارز دیجیتال اینوکس قصد داریم تا سرمایه گذار فرشته (Angel Investor) را به طور کامل با شما بررسی نماییم.

سرمایه‌ گذار فرشته چیست؟

سرمایه‌گذاران فرشته افرادی هستند که سرمایه اولیه موردنیاز استارت‌آپ‌ها را معمولا در ازای دریافت سهمی از مالکیت آن کسب‌وکار دریافت می‌کنند. این نوع سرمایه‌گذاری بیشتر برای حمایت از ایده‌های نوآورانه و کمک به رشد کسب‌وکارهای نوپا صورت می‌گیرد. گاهی سرمایه‌ گذار فرشته به صورت همزمان در چندین پروژه استارت‌آپی سرمایه‌گذاری می‌کند. در موارد دیگر، کارآفرینان این سرمایه‌گذاران را از میان دوستان یا اعضای خانواده خود پیدا می‌کنند.

نقش سرمایه ‌گذار فرشته می‌تواند به شکل یک کمک مالی یکباره یا تزریق مداوم سرمایه باشد، تا زمانی که محصول یا خدمات به بازار عرضه شود. برخلاف وام‌دهندگان، سرمایه‌ گذار فرشته به دنبال بازپرداخت مستقیم نیست. این افراد با سرمایه‌گذاری روی ایده‌ای که به آن باور دارند، ریسک می‌پذیرند و تنها در صورت موفقیت کسب‌وکار به بازدهی مالی می‌رسند.

در این مورد بخوانید: بهترین سرمایه گذاری در ایران: راهنمای جامع انتخاب بهترین بازار برای سرمایه گذاری

ویژگی های سرمایه‌ گذار فرشته

به نظر شما سرمایه گذار فرشته چه ویژگی‌هایی دارد؟ در واقع به آن‌ها سرمایه‌گذاران غیررسمی، خصوصی، بذر یا فرشتگان کسب‌وکار نیز گفته می‌شود. این‌ها افرادی هستند که با سرمایه شخصی خود به استارتاپ‌ها کمک مالی می‌کنند و در مراحل اولیه رشد یک کسب‌وکار وارد عمل می‌شوند و به کارآفرینانی که نمی‌توانند از منابع مالی معمولی مانند وام‌های بانکی استفاده کنند یا تمایلی به تحمل بدهی سنگین ندارند، کمک می‌کنند.

نکات مهم درباره سرمایه گذار فرشته

نکات طلایی درباره سرمایه گذار انجل عبارتند از:

• سرمایه‌گذاران فرشته سرمایه اولیه استارت‌آپ‌ها را در ازای سهام در شرکت فراهم می‌کنند.
• این نوع سرمایه‌گذاری برای کارآفرینانی که به ‌دنبال جایگزینی برای وام‌های بانکی هستند، گزینه مناسبی است.
• سرمایه‌گذاری فرشته ریسک بالایی دارد و معمولا تنها بخش کوچکی از سبد سرمایه‌گذاری فرد را تشکیل می‌دهد.
• برخی از سرمایه‌گذاران فرشته ممکن است در مسیر توسعه و معرفی ایده به بازار، همراهی و مشارکت فعالی داشته باشند.

سرمایه‌ گذار فرشته چگونه کار می ‌کند؟

اصطلاح سرمایه ‌گذار فرشته (Angel Investor) در ابتدا از دنیای تئاتر برادوی سرچشمه گرفته است. در آن زمان نمایش‌ها توسط افراد ثروتمندی حمایت مالی می‌شدند که به جای وام‌دهندگان رسمی، هزینه‌ها را تأمین می‌کردند. پرداخت این حمایت‌ها تنها در صورت موفقیت نمایش انجام می‌شد. بعدها این اصطلاح به دنیای استارت‌آپ‌ها راه پیدا کرد و برای افرادی به کار رفت که ایده‌های نوآورانه را با سرمایه شخصی خود حمایت می‌کنند.

اکثر سرمایه‌گذاران فرشته به دنبال بازدهی بالاتری نسبت به روش‌های سرمایه‌گذاری سنتی هستند. این افراد استارت‌آپ‌هایی را که دارای ایده‌های جذاب و امیدوارکننده‌اند شناسایی کرده و با سرمایه‌گذاری در آن‌ها، توسعه این ایده‌ها را تسریع می‌کنند. با این حال، چنین سرمایه‌گذاری‌هایی بسیار پرخطر هستند، چرا که ایده‌های مورد نظر معمولا در بازار اثبات نشده‌اند.

بیشتر سرمایه‌گذاران فرشته تنها بخش کوچکی از سرمایه خود را به این فعالیت‌ها اختصاص می‌دهند. برای مثال، افراد باتجربه‌تر حدود ۱۵ درصد از سرمایه خود را صرف این کار می‌کنند، درحالی که افراد تازه‌کار کمتر از ۷ درصد را اختصاص می‌دهند. طبق آمار، میانگین سرمایه‌گذاری در هر استارت‌آپ برای سرمایه‌گذاران حرفه‌ای حدود ۴۲ هزار دلار و برای تازه‌کارها حدود ۲۵ هزار دلار است.

این سرمایه‌گذاران از روش‌های مختلفی با استارت‌آپ‌ها ارتباط برقرار می‌کنند:

• از طریق گروه‌ها یا شبکه‌های سرمایه‌گذاری فرشته
• روابط شخصی با دوستان و همکاران
• استفاده از پلتفرم‌های آنلاین و تأمین مالی جمعی
• تماس مستقیم با کارآفرینان

چگونه به یک سرمایه ‌گذار فرشته تبدیل شویم؟

هر فردی که سرمایه کافی و تمایل به تامین مالی استارتاپ‌ها داشته باشد، می‌تواند یک سرمایه ‌گذار انجل شود. کارآفرینانی که به دنبال جذب سرمایه برای ایده‌های خود هستند، اغلب از این نوع سرمایه‌گذاری استقبال می‌کنند. این سرمایه‌گذاران اغلب علاقه‌مند به نوآوری بوده و در گذشته تجربه کارآفرینی داشته‌اند. آن‌ها با استفاده از سرمایه شخصی خود، برخلاف سرمایه‌گذاران خطرپذیر که از منابع مختلف جمع‌آوری می‌کنند، در استارتاپ‌ها سرمایه‌گذاری می‌کنند.

سرمایه‌گذاران فرشته ممکن است به دلایل مالیاتی یا قانونی، وجوه خود را از طریق شرکت با مسئولیت محدود (LLC)، تراست یا صندوق‌های سرمایه‌گذاری ارائه کنند. البته آن‌ها باید آمادگی پذیرش ریسک‌های بالا را داشته باشند، چرا که شکست در مراحل اولیه ممکن است منجر به از دست دادن کل سرمایه شود. برای حرفه‌ای‌تر شدن در این مسیر، سرمایه‌گذاران فرشته باید به دنبال فرصت‌هایی دارای استراتژی خروج تعریف ‌شده، امکان ادغام یا عرضه اولیه عمومی (IPO) باشند.

در این مورد بخوانید: معرفی انواع سرمایه گذاری در ارز دیجیتال؛ راهنمایی جامع برای مبتدیان

مزایای سرمایه گذار فرشته چیست؟

داشتن یک سرمایه ‌گذار فرشته مزایای زیادی به همراه دارد، ازجمله اینکه نیازی به بازپرداخت وجوه نیست؛ زیرا شما در ازای سرمایه، بخشی از سهام شرکت خود را واگذار می‌کنید. این نوع سرمایه‌گذاری معمولا برای کسب‌وکارهای مستقر است که از مرحله راه‌اندازی گذشته‌اند و به دنبال توسعه بیشتر یا رشد هستند. سرمایه‌گذاران فرشته انگیزه دارند که با راهنمایی و ارائه کمک‌های مدیریتی، به موفقیت کسب‌وکار شما کمک کنند و به این ترتیب احتمال موفقیت کسب‌وکار افزایش می‌یابد.

معایب سرمایه گذار فرشته چیست؟

یکی از معایب اصلی این نوع سرمایه‌گذاری این است که سرمایه‌گذاران فرشته معمولا بین 10٪ تا 50٪ از سهام شرکت شما را در ازای تأمین سرمایه می‌خواهند. این به این معناست که اگر سرمایه‌گذار احساس کند که کنترل شرکت را به درستی مدیریت نمی‌کنید، ممکن است از کنترل کسب‌وکار شما کاسته شده و درنهایت منجر به از دست دادن کنترل شرکت توسط شما شود. بنابراین، مهم است که به دقت بررسی کنید چه مقدار سهام را آماده‌اید در ازای سرمایه‌گذاری واگذار کنید، زیرا اگر بیش از حد واگذار کنید، در صورت بروز مشکلات ممکن است دیگر نتوانید کنترل کسب‌وکار خود را در دست داشته باشید.

سودآوری سرمایه ‌گذار انجل

اگر یک استارت‌آپ موفق شود، بازده این نوع سرمایه‌گذاری می‌تواند بسیار قابل توجه باشد. برای مثال در سال ۲۰۲۱، متوسط بازده سرمایه‌گذاری برای کسب‌وکارهایی که هنگام خروج سرمایه‌گذار همچنان فعال بوده‌اند، ۲.۷ برابر اعلام شد. برخلاف وام‌های تجاری که نیازمند بازپرداخت با بهره هستند، سرمایه‌گذاران فرشته انتظار بازگشت پول خود را تنها در صورت موفقیت ایده دارند.

در عوض آن‌ها معمولا بخشی از سهام شرکت را دریافت کرده و در مواردی یک کرسی در هیئت ‌مدیره برای نظارت بر تصمیمات کلیدی درخواست می‌کنند. این نوع همکاری برای استارت‌آپ‌ها فرصت مناسبی جهت برداشتن اولین گام‌ها به سوی موفقیت به شمار می‌آید.

در این مورد بخوانید: اسمارت ریبالانس چیست و چگونه کار می‌ کند؟ مدیریت سبد رمزارزها با استفاده از ربات ها

سرمایه گذار فرشته بر روی چه ایده‌هایی سرمایه‌گذاری می‌کند؟

Angel Investor با صنایع فناوری ارتباط نزدیکی داشته و حوزه‌هایی مانند فین‌تک، نرم‌افزارهای سازمانی و سخت‌افزار در صدر توجه این سرمایه‌گذاران قرار دارند. با این حال، از سال 2021 روند سرمایه‌گذاری در حال تغییر بوده است. کسب‌وکارهای فعال در حوزه علوم بهداشتی و زیستی شروع به پیشی گرفتن از فناوری‌های سنتی کرده‌اند. در سال 2021 حدود یک‌ سوم از سرمایه‌گذار‌های فرشته به مشاغل مرتبط با علوم زیستی اختصاص یافت و دو سوم باقی‌مانده در سایر زمینه‌ها انجام شد.

با این وجود، هر نوع کسب‌وکاری که بتواند یک طرح تجاری قوی و پتانسیل موفقیت در بازار را ارائه بدهد، شانس جذب سرمایه‌گذاران فرشته را دارد. این سرمایه‌گذاران به دنبال نوآوری و بازده بالا هستند و اگر یک ایده بتواند این معیارها را برآورده کند، احتمال جذب سرمایه افزایش می‌یابد.

تفاوت سرمایه‌ گذار فرشته و سرمایه ‌گذار خطرپذیر

به گفته سایت investopedia، تفاوت سرمایه‌گذار خطرپذیر و سرمایه گذار فرشته چیست؟ سرمایه‌گذاران خطرپذیر با استفاده از سرمایه جمع‌آوری‌شده از منابع مختلف، به کسب‌وکارهای تثبیت‌شده‌ای که پتانسیل رشد بالا دارند سرمایه‌گذاری می‌کنند. هدف آن‌ها کسب سود قابل توجه در بازه زمانی مشخص است.

در مقابل، سرمایه گذار انجل افراد مستقلی بوده که با سرمایه شخصی خود از ایده‌ها و استارتاپ‌ها در مراحل اولیه حمایت می‌کند و تمرکزش بیشتر بر تحقق و توسعه ایده‌های نوآورانه است.

درصد سهمی که سرمایه گذار انجل

سرمایه‌گذاران فرشته به ازای پولی که به کسب‌وکار شما می‌دهند، درصدی از سهام شرکت را می‌خواهند. هرچه میزان سرمایه بیشتری را ارائه بدهند، انتظار بازگشت سرمایه (ROI) بالاتری خواهند داشت. به طور معمول، سرمایه‌گذاران فرشته ممکن است انتظار بازگشت 30 درصدی از سرمایه‌گذاری خود داشته باشند.

سرمایه‌گذاران فرشته معمولا به استراتژی خروج خود توجه دارند؛ به این معنا که آن‌ها قصد دارند در آینده سهام خود را بفروشند تا سرمایه اولیه خود را به همراه سود حاصل از آن دریافت کنند.

توجه داشته باشید که سرمایه‌گذاران خطرپذیر که سرمایه‌گذاری‌های بزرگ‌تری انجام می‌دهند، انتظار بازگشت سرمایه بالاتری دارند. به همین دلیل آنها تمایل دارند درصد بیشتری از سهام شرکت را در مقابل سرمایه‌گذاری خود دریافت کنند.

نقش کلیدی سرمایه‌ گذاران فرشته در موفقیت استارت ‌آپ ‌ها

در نهایت می‌توان گفت که سرمایه ‌گذار فرشته نقش کلیدی در راه‌اندازی و رشد استارت‌آپ‌ها ایفا می‌کند. این افراد با ورود به مراحل اولیه کسب‌وکارها و ارائه سرمایه، به کارآفرینان کمک می‌کنند تا ایده‌های نوآورانه خود را به واقعیت تبدیل کنند. سرمایه ‌گذار فرشته چیست؟ همانطور که اشاره شد، این افراد با حمایت مالی و مشاوره‌های تخصصی خود، ریسک‌های بزرگی را می‌پذیرند تا درنتیجه از موفقیت استارت‌آپ‌ها بهره‌مند شوند. اگر به دنبال اطلاعات بیشتر در خصوص کسب‌وکارتان هستید، می‌توانید از خدمات تخصصی بیشتر از یک کمک بگیرید تا مسیر رشد و موفقیت خود را هموارتر کنید.

در این مورد بخوانید: استراتژی متوسط هزینه دلاری + مزایا و معایب استراتژی dca

خلاصه سرمایه گذار فرشته چیست با اینوکس

سرمایه‌گذاران فرشته با جسارت و اعتماد به ایده‌های نوآورانه، نقشی حیاتی در شکل‌گیری و رشد استارت‌آپ‌ها دارند. این افراد با تلفیق سرمایه مالی و تجربیات خود، علاوه بر ایجاد فرصت‌های جدید برای کارآفرینان، زمینه‌ساز تحولات بزرگ در صنایع مختلف می‌شوند. اگرچه سرمایه‌گذاری در استارت‌آپ‌ها ریسک بالایی دارد، اما بازدهی این نوع سرمایه‌گذاری، به‌ویژه در صورت موفقیت کسب‌وکار، می‌تواند بسیار چشمگیر باشد. بنابراین، چه به عنوان کارآفرین و چه به عنوان سرمایه‌گذار، درک اصول و ویژگی‌های سرمایه‌گذاری فرشته می‌تواند به شما کمک کند تا با اطمینان بیشتری در این مسیر حرکت کنید.

سوالات متداول