بزرگان بازار چه می‌خرند (۱۶ تیر ۱۴۰۴) | مهم‌ترین خرید و فروش‌ها در هفته گذشته

باید توجه داشت که بررسی دقیق فعالیت سرمایه‌گذاران بزرگ، که اغلب از آن‌ها با عنوان نهنگ‌ها یا موسسات شناخته می‌شود، از اهمیت بالایی برخوردار است. در این گزارش هفتگی از اینوکس مانند هفته‌های قبل، به بررسی جذب سرمایه‌های جدید توسط پروژه‌های نوظهور و فعالیت‌های کلان در سبد ارزهای دیجیتال موسسات بزرگ می‌پردازیم. 

جذب سرمایه؛ کدام پروژه‌ها مورد اعتماد سرمایه‌گذاران بزرگ بودند؟

هفته‌ای که گذشت، شاهد ورود سرمایه‌های قابل توجهی به پروژه‌های متنوعی در اکوسیستم بلاکچین و وب۳ بودیم که هر یک با کمک فناوری‌های جدید در تلاش برای حل چالش‌ها یا ایجاد فرصت‌های تازه هستند. در ادامه، مهم‌ترین جذب سرمایه‌ها را مرور می‌کنیم

• Zypher Network در تاریخ ۴ جولای، ۷ میلیون دلار سرمایه جذب کرد. این پروژه یک لایه محاسباتی دانش صفر (ZK) برای عامل‌های هوش مصنوعی (AI Agents) است که امنیت و یکپارچگی داده‌ها را تضمین می‌کند.
• Oasis Pro Markets در تاریخ ۴ جولای در قالب یک ادغام توسط Ondo Finance جذب شد. این شرکت ارائه‌دهنده زیرساخت فناوری مالی برای دارایی‌های واقعی (RWA) و اوراق بهادار دیجیتال است.

بیشتر بخوانید: معرفی 10 مورد از بهترین ارزهای حوزه RWA

• Distinct Possibility Studio در تاریخ ۳ جولای، ۳۰.۵ میلیون دلار سرمایه جذب کرد. این پروژه یک استودیوی بازی‌سازی است.
• The Open Platform در تاریخ ۳ جولای، ۲۸.۵ میلیون دلار در مرحله سری A جذب کرد. این پروژه قصد دارد تلگرام را با ادغام خدمات کریپتو و dApps به یک سوپر اپ وب 3 تبدیل کند.
• Coinsilium Group در تاریخ ۳ جولای، ۳.۸ میلیون دلار سرمایه جذب کرد. این شرکت سرمایه گذاری خطرپذیر، روی استارت‌آپ‌های وب۳ و بلاکچین در حوزه‌های AI و DeFi تمرکز دارد.
• Coinstash در تاریخ ۳ جولای، ۳.۰۸ میلیون دلار در مرحله سری A جذب کرد. این پلتفرم یک صرافی ارز دیجیتال است که خرید و فروش بیت کوین، ریپل و اتریوم را ساده می‌کند.
• Bit Digital در تاریخ ۲ جولای، ۱۶۲.۹ میلیون دلار سرمایه جذب کرد. این شرکت در زمینه استخراج بیت کوین، پلتفرم استیکینگ اتریوم و خدمات زیرساخت AI فعالیت می‌کند.

بیشتر بخوانید: بهترین استخرهای استخراج بیت کوین در سال ۲۰۲۵

• Perena در تاریخ ۲ جولای سرمایه‌ای نامشخص جذب کرد. این پروژه یک زیرساخت DeFi است که کاربرد، نقدینگی و پاداش برای استیبل کوین ها را افزایش می‌دهد.
• LiquiFi در تاریخ ۲ جولای در قالب یک ادغام توسط Coinbase Ventures جذب شد. این پلتفرم عملیات توکن‌ها را مانند وستینگ و ایردراپ‌ها به صورت خودکار مدیریت می‌کند.
• Lolli در تاریخ ۲ جولای در قالب یک ادغام توسط Thesis جذب شد. این شرکت یک پلتفرم پاداش بیت کوین است که به کاربران امکان می‌دهد با خریدهای آنلاین، بیت کوین کسب کنند.
• Crystalfall در تاریخ ۱ جولای، ۲ میلیون دلار در مرحله Pre-Seed جذب کرد. این پروژه یک بازی نقش‌آفرینی اکشن (Action RPG) رایگان با تم استیم‌پانک در دنیایی پسا آخرالزمانی است.
• XO Market در تاریخ ۱ جولای، ۵۰۰ هزار دلار در مرحله Pre-Seed جذب کرد. این پلتفرم یک بازار پیش‌بینی غیرمتمرکز است که به کاربران امکان می‌دهد روی نتایج رویدادهای واقعی معامله کنند.
• TWL Miner در تاریخ ۱ جولای، ۹۵ میلیون دلار در مرحله سری B جذب کرد. این شرکت یک پلتفرم استخراج ابری (Cloud Mining) است که خدمات استخراج ارز دیجیتال بدون نیاز به سخت‌افزار را ارائه می‌دهد.
• AllScale در تاریخ ۱ جولای، ۱.۵ میلیون دلار سرمایه جذب کرد. این نئوبانک کریپتویی به کسب و کارهای کوچک کمک می‌کند تا با کمک استیبل‌کوین‌ها سریع‌تر در سطح جهانی مقیاس‌پذیر شوند.
• The Blockchain Group در تاریخ ۱ جولای، ۱۳ میلیون دلار سرمایه جذب کرد. این شرکت در زمینه هوش داده، هوش مصنوعی و توسعه فناوری غیرمتمرکز فعالیت می‌کند و خزانه بیت کوین دارد.
• Limitless در تاریخ ۱ جولای، ۴ میلیون دلار در مرحله استراتژیک جذب کرد. این پلتفرم یک بازار پیش‌بینی غیرمتمرکز است که به کاربران امکان معامله روی نتایج رویدادها را می‌دهد.
• Boba Network در تاریخ ۱ جولای، ۷۰ میلیون دلار سرمایه جذب کرد. این پروژه یک راهکار مقیاس‌پذیری لایه ۲ (Optimistic Rollup) است که برداشت‌های سریع از شبکه را فراهم می‌کند.

بررسی کلی جذب سرمایه‌های این هفته (۱۶ تیر)

سرمایه‌گذاری‌های هفته گذشته در وب۳، تنوع زیادی داشت. علاوه بر ادامه تمرکز بر هوش مصنوعی و زیرساخت، حوزه‌های جدیدی مانند بازی‌های بلاکچینی، بازارهای پیش‌بینی و راهکارهای مالی استیبل‌کوین محور نیز جذب سرمایه کردند.

جذب سرمایه‌های قابل توجهی از جمله ۱۶۲.۹ میلیون دلار توسط Bit Digital و ۹۵ میلیون دلار توسط TWL Miner، نشان‌دهنده اعتماد به زیرساخت‌ها است.

همچنین، ادغام‌ها (Mergers and Acquisitions) توسط بازیگران بزرگی مانند کوین‌بیس ونچرز و اوندو فایننس، نشان از تثبیت و یکپارچگی بیشتر صنعت کریپتو دارد. 

خرید و فروش‌های بزرگ؛ بیت کوین و اتریوم در سبد سرمایه‌گذاران بزرگ

در هفته گذشته، فعالیت‌های قابل توجهی در ETFهای اسپات بیت کوین و اتریوم و همچنین خریدهای مستقیم توسط شرکت‌ها مشاهده شد که نشان‌دهنده ادامه علاقه و اعتماد نهادها به این دارایی‌های دیجیتال است.

جریان خالص ETFهای اسپات اتریوم

در روزهای اخیر (۳۰ ژوئن تا ۳ جولای ۲۰۲۵)، صندوق‌های قابل معامله در بورس (ETF) اتریوم در مجموع شاهد ۸۶.۱۱ هزار اتریوم ورودی خالص بودند. در مقایسه با هفته قبل (۲۳ تا ۲۷ ژوئن) که ۹۰.۶۷ هزار اتریوم ورودی خالص داشتیم، این هفته نیز جریان‌های قابل قبول بوده‌اند.

• ۳ جولای: این روز با ۵۷.۸ هزار اتریوم ورودی خالص، بهترین عملکرد را داشت. بیشترین سهم از این ورودی مربوط به بلک‌راک (Blackrock) و فیدلیتی (Fidelity) بود.
• ۲ جولای: در این روز شاهد خروج جزئی ۷۹۰ اتریوم بودیم، که بیشتر به دلیل خروجی از بلک‌راک اتفاق افتاد. هرچند برخی صندوق‌ها مثل بیت‌وایز (Bitwise) و ون‌اِک (VanEck) همچنان ورودی داشتند.
• ۱ جولای: ۱۶.۳۸ هزار اتریوم وارد این ETFها شد، که باز هم بلک‌راک و گری‌اسکیل (Grayscale) سهم زیادی در آن داشتند.
• ۳۰ ژوئن: شروع هفته با ورود ۱۲.۷۲ هزار اتریوم همراه بود که بیشتر از طریق بلک‌راک و فیدلیتی صورت گرفت.

این آمار نشان می‌دهد که موسسات مالی همچنان به سرمایه‌گذاری در اتریوم از طریق ETFها علاقه زیادی دارند.

جریان خالص ETFهای اسپات بیت کوین

در روزهای اخیر (۳۰ ژوئن تا ۳ جولای ۲۰۲۵)، صندوق‌های قابل معامله در بورس (ETF) بیت‌کوین، در مجموع حدود ۷.۱۱ هزار بیت‌کوین جذب کردند. این مقدار کمتر از ۲۰.۹۳ هزار بیت‌کوین هفته قبل (۲۳ تا ۲۷ ژوئن) است؛ اما هنوز نشان می‌دهد که سرمایه‌گذاران بزرگ به بیت‌کوین علاقه‌مندند.

• ۳ جولای: ۵.۵۳ هزار بیت‌کوین وارد شد. بیشترین خریداران IBIT ،FBTC و ARKB بودند.
• ۲ جولای: ۳.۸۶ هزار بیت‌کوین وارد شد. با اینکه GBTC مقداری خروجی داشت، صندوق‌های دیگر مثل FBTC ،ARKB و BITB ورودی‌های بزرگی را ثبت کردند.
• ۱ جولای: ۳.۲۰ هزار بیت‌کوین از این صندوق‌ها خارج شد. عمدتا GBTC ،FBTC و ARKB شاهد خروج سرمایه بودند.
• ۳۰ ژوئن: ۹۴۲.۶۷ بیت‌کوین وارد شد، که بیشتر توسط IBIT جذب گردید.

با وجود این بالا و پایین‌ها، پول همچنان به ETFهای بیت‌کوین سرازیر می‌شود، که نشان‌دهنده اعتماد موسسات به بیت کوین به عنوان یک دارایی با ارزش بلندمدت است.

خریدهای مستقیم بیت کوین توسط شرکت‌ها

علاوه بر ETFها، چندین شرکت نیز به صورت مستقیم اقدام به افزایش ذخایر بیت کوین خود در هفته گذشته کرده‌اند که نشان‌دهنده استراتژی‌های بلندمدت آن‌ها برای افزودن بیت کوین به ترازنامه خود است.

• MicroStrategy: با خرید ۴۹۸۰ بیت کوین جدید، موجودی کل خود را به ۵۹۷,۳۲۵ بیت کوین رساند.
• MARA Holdings: با افزودن ۱۴۱ بیت کوین، مجموع دارایی خود را به ۵۰,۰۰۰ بیت کوین افزایش داد.
• Cipher Mining: با خرید ۹۷ بیت کوین، موجودی خود را به ۱,۰۶۳ بیت کوین رساند.
• The Smarter Web Company PLC: با خرید ۲۳۰.۰۵ بیت کوین، مجموع بیت کوین‌های خود را به ۷۷۴ بیت کوین رساند.
• H100 Group: با افزودن ۹۳.۷۱ بیت کوین، موجودی خود را به ۲۴۸ بیت کوین افزایش داد.
• Bitmax: با خرید ۴۹.۱ بیت کوین، مجموع دارایی خود را به ۳۴۹ بیت کوین رساند.

تحلیل کلی خرید و فروش‌ها در هفته گذشته

هفته‌ای که گذشت، با وجود کاهش جزئی در جریان ورودی ETFهای اسپات بیت کوین نسبت به هفته قبل، همچنان نشان‌دهنده تقاضای قوی نهادها برای این دو ارز دیجیتال برتر بود. خریدهای مستقیم و قابل توجه توسط شرکت‌هایی مانند MicroStrategy و MARA Holdings نیز بر دلیلی بر این موضوع است که بیت کوین و اتریوم همچنان به عنوان دارایی‌های استراتژیک و جذاب برای سرمایه‌گذاران بزرگ در نظر گرفته می‌شوند.

کلام پایانی

گزارش این هفته بار دیگر تاکید کرد که بزرگان بازار با جدیت تمام به سرمایه‌گذاری و مشارکت فعال در فضای وب۳ و دارایی‌های دیجیتال ادامه می‌دهند. پروژه‌هایی با تمرکز بر هوش مصنوعی، زیرساخت‌های بلاکچین، بازی‌های وب۳ و راهکارهای مالی نوین بیشترین توجه و جذب سرمایه را به خود اختصاص داده‌اند. در بخش خرید و فروش نیز، جریان‌های ورودی پایدار به ETFهای اسپات، به همراه خریدهای مستقیم توسط شرکت‌های بزرگ، حاکی از اعتماد عمیق نهادها به بیت کوین و اتریوم به عنوان ستون‌های اصلی این اکوسیستم است. این روندها نشان می‌دهد که بازار کریپتو در حال تثبیت و جذب سرمایه‌های کلان از سوی بازیگران سنتی و بزرگ مالی است.

توجه: این گزارش صرفا جهت اطلاع‌رسانی تهیه شده و نباید به عنوان توصیه مالی در نظر گرفته شود. هرگونه تصمیم سرمایه‌گذاری باید بر اساس تحقیقات شخصی و مشورت با متخصصان مالی صورت گیرد.