بیت سیزن چیست؟ راهنمای کامل شناخت فصل بیت کوین

دنیای ارزهای دیجیتال همواره با چرخه‌های متناوبی از صعود و نزول همراه است. در این میان، بیت کوین به‌عنوان اولین و مهم‌ترین ارز دیجیتال، نقشی کلیدی در هدایت روند کلی بازار ایفا می‌کند. اصطلاح بیت سیزن (Bit Season) »به دوره‌هایی اشاره دارد که در آن ارز بیت کوین عملکرد بهتری نسبت به سایر ارزهای دیجیتال از خود نشان می‌دهد.

شناخت دقیق بیت سیزن و درک زمان وقوع آن، می‌تواند به ما کمک کند تا تصمیمات هوشمندانه‌تری در بازار ارزهای دیجیتال بگیریم. در این دوره‌ها، سرمایه‌گذاران تمایل بیشتری به خرید و نگهداری بیت کوین دارند و معمولاً شاهد انتقال سرمایه از بازار آلت کوین‌ها به سمت بیت کوین هستیم.

با توجه به اینکه فصل بیت کوین تحت تأثیر عوامل مختلفی مانند هاوینگ بیت کوین، دامیننس بیت کوین و احساسات کلی بازار قرار دارد، آشنایی با این مفهوم و عوامل مؤثر بر آن مهم است. در این مقاله از صرافی ارز دیجیتال اینوکس، قصد داریم به طور جامع به بررسی مفهوم بیت سیزن، نحوه تشخیص آن و استراتژی‌های معامله در این دوره بپردازیم.

تفاوت آلت سیزن و بیت سیزن چیست؟

در بازار ارزهای دیجیتال، به طور کلی دو دوره متمایز و مکمل وجود دارد. بیت سیزن به دوره‌ای اطلاق می‌شود که عملکرد قیمت و نوسانات بیت کوین نسبت به سایر ارزهای دیجیتال بهتر است و سرمایه‌گذاران تمایل بیشتری به خرید و نگهداری بیت کوین نشان می‌دهند. در مقابل، آلت سیزن زمانی است که آلت کوین‌ها (ارزهای دیجیتال غیر از بیت کوین) عملکرد بهتری از خود نشان می‌دهند.

در فصل بیت کوین، با افزایش تقاضا برای خرید بیت کوین، قیمت آن روند صعودی به خود می‌گیرد و سرمایه‌ها از بازار آلت کوین‌ها به سمت بیت کوین منتقل می‌شوند. این انتقال سرمایه معمولاً منجر به کاهش قیمت آلت کوین‌ها می‌شود. اگرچه این وضعیت در کوتاه‌مدت ممکن است به ضرر آلت کوین‌ها به نظر برسد، اما در بلندمدت به نفع کل اکوسیستم ارزهای دیجیتال خواهد بود. زیرا افزایش اعتماد عمومی به بازار کریپتو و جذب سرمایه‌گذاران جدید، نهایتاً برای تمام ارزهای دیجیتال سودمند خواهد بود.

در مقابل، آلت سیزن نشان‌دهنده دوره‌ای است که سرمایه‌گذاران به دلایل مختلفی مانند فناوری‌های نوین، قراردادهای هوشمند، عرضه‌های اولیه کوین و ترندهای جدید، به سمت آلت کوین‌ها گرایش پیدا می‌کنند. در این دوره، تریدرها به جای سرمایه‌گذاری در بیت کوین، سرمایه خود را به سمت ارزهای دیجیتال دیگر هدایت می‌کنند.

در این مورد بخوانید: شاخص آلت سیزن چیست و چگونه از آن استفاده کنیم؟

برای تشخیص این دو دوره، می‌توان به عملکرد 50 آلت کوین برتر بازار در یک بازه 90 روزه توجه کرد. اگر 75 درصد از این آلت کوین‌ها عملکرد بهتری نسبت به بیت کوین داشته باشند، بازار در دوره آلت سیزن قرار دارد. در غیر این صورت، یعنی زمانی که بیت کوین عملکرد بهتری نسبت به اکثر آلت کوین‌ها داشته باشد، بازار در دوره بیت سیزن به سر می‌برد.

نکته مهمی که باید به آن توجه داشت این است که فصل بیت کوین یک پارامتر نسبی است و لزوماً به معنای افزایش مطلق قیمت بیت کوین نیست. حتی در شرایطی که کل بازار در روند نزولی قرار دارد، اگر سرعت کاهش قیمت بیت کوین کمتر از آلت کوین‌ها باشد، باز هم می‌توان گفت بازار در دوره بیت سیزن قرار دارد.

در این مورد بخوانید: آلت سیزن کی شروع میشه؟ پیش بینی زمان شروع آلت سیزن در سال ۲۰۲۵

تاثیر این دو دوره بر سلامت کلی بازار ارزهای دیجیتال قابل توجه است:

• بیت سیزن نشان‌دهنده پایداری بازار و افزایش اعتماد سرمایه‌گذاران است
• آلت سیزن محرکی برای نوآوری و توسعه در اکوسیستم ارزهای دیجیتال به شمار می‌رود
• تناوب این دو دوره به تعادل و پویایی بازار کمک می‌کند

نحوه محاسبه و تشخیص فصل بیت کوین

تشخیص دقیق بیت سیزن و زمان آغاز آن برای سرمایه‌گذاران بازار کریپتو اهمیت بسیاری دارد. اگرچه روش واحد و مشخصی برای شناسایی دقیق فصل بیت کوین وجود ندارد، اما با بررسی برخی شاخص‌ها و داده‌های بازار می‌توان به پیش‌بینی نسبتاً دقیقی از وقوع این دوره دست یافت.

یکی از اصلی‌ترین روش‌های محاسبه و تشخیص بیت سیزن، بررسی عملکرد نسبی بیت کوین در مقایسه با آلت کوین‌هاست. در این روش، عملکرد 50 آلت کوین برتر بازار در یک دوره 90 روزه مورد بررسی قرار می‌گیرد. چنانچه بیش از 75 درصد این آلت کوین‌ها عملکرد ضعیف‌تری نسبت به بیت کوین داشته باشند، می‌توان گفت بازار وارد دوره بیت سیزن شده است. این مقایسه عملکرد نه تنها شامل افزایش قیمت، بلکه شامل حجم معاملات و میزان نوسانات نیز می‌شود.

شاخص دامیننس بیت کوین نیز یکی دیگر از مهم‌ترین معیارهای تشخیص فصل بیت کوین است. این شاخص از طریق فرمول زیر محاسبه می‌شود:

دامیننس بیت کوین = (مارکت کپ بیت کوین / مارکت کپ کل بازار) × 100

مارکت کپ بیت کوین از حاصل‌ضرب تعداد کل بیت کوین‌های استخراج شده در قیمت فعلی هر بیت کوین به دست می‌آید. افزایش شاخص دامیننس بیت کوین معمولاً نشان‌دهنده آغاز دوره بیت سیزن است. تحلیلگران معتقدند زمانی که دامیننس بیت کوین به بالای 60 درصد می‌رسد، احتمال قرار گرفتن بازار در دوره بیت سیزن بسیار زیاد است.

علاوه بر این‌ها، بررسی وضعیت قیمتی آلت کوین‌های برتر بازار نیز می‌تواند در تشخیص فصل بیت کوین مؤثر باشد. کاهش قیمت ارزهای دیجیتال مطرحی مانند ارز اتریوم و تتر و کاهش دامیننس آن‌ها، می‌تواند نشان‌دهنده انتقال سرمایه به سمت بیت کوین و آغاز بیت سیزن باشد. این انتقال سرمایه معمولاً محرکی برای تسلط بیت کوین بر بازار و شروع این دوره است.

پلتفرم‌های تحلیلی متعددی در بازار کریپتو وجود دارند که ابزارهای مختلفی برای تشخیص فصل بیت کوین ارائه می‌دهند. به‌عنوان مثال، وب‌سایت بلاکچین سنتر (BlockchainCenter) مجموعه‌ای از ابزارهای تحلیلی برای سنجش احساسات بازار و نوسانات قیمت ارائه می‌دهد که می‌تواند در تشخیص دوره‌های بیت سیزن و آلت سیزن کمک‌کننده باشد.

نکته مهم دیگر در تشخیص بیت سیزن، توجه به دوره‌های زمانی این پدیده است. تجربه نشان داده که بیت سیزن معمولاً در بازه‌های 12 تا 18 ماهه پس از هر هاوینگ بیت کوین رخ می‌دهد. بررسی تاریخی نشان می‌دهد که از سال 2011 تاکنون، سه دوره مشخص بیت سیزن وجود داشته که هر کدام با افزایش قابل توجه قیمت بیت کوین همراه بوده‌اند.

عوامل مؤثر بر شکل گیری بیت سیزن

شکل‌گیری بیت سیزن تحت تأثیر عوامل متعددی قرار دارد که شناخت هر یک از آن‌ها می‌تواند به درک بهتر این پدیده و پیش‌بینی دقیق‌تر آن کمک کند. سه عامل اصلی که در ایجاد بیت سیزن نقش کلیدی دارند عبارتند از هاوینگ بیت کوین، دامیننس بیت کوین و احساسات بازار.

هاوینگ بیت کوین هر چهار سال یک بار اتفاق می‌افتد و طی آن، پاداش استخراج بلاک‌های جدید به نصف کاهش می‌یابد. این فرایند که به ازای تولید هر 210,000 بلاک رخ می‌دهد، تأثیر مستقیمی بر عرضه بیت کوین دارد. کاهش عرضه معمولاً منجر به افزایش تقاضا و در نتیجه رشد قیمت می‌شود. تجربه نشان داده که دوره‌های بیت سیزن اغلب 12 تا 18 ماه پس از هر هاوینگ شکل می‌گیرند. به‌عنوان مثال، پس از هاوینگ 2020، قیمت بیت کوین از حدود 8,000 دلار به رکورد تاریخی 69,000 دلار در سال 2021 رسید.

دامیننس بیت کوین عامل مهم دیگری است که نقش تعیین‌کننده‌ای در شکل‌گیری بیت سیزن دارد. وقتی دامیننس بیت کوین افزایش می‌یابد، نشان‌دهنده این است که سرمایه‌گذاران ترجیح می‌دهند دارایی خود را به سمت بیت کوین هدایت کنند. این افزایش دامیننس بیت کوین معمولاً با کاهش ارزش نسبی آلت کوین‌ها همراه است. تحلیلگران معتقدند زمانی که دامیننس بیت کوین به بالای 60 درصد می‌رسد، احتمال شکل‌گیری یک دوره بیت سیزن قوی افزایش می‌یابد.

احساسات بازار نیز تأثیر قابل توجهی بر شکل‌گیری بیت سیزن دارد. این احساسات می‌توانند تحت تأثیر عوامل مختلفی قرار بگیرند:

• اخبار و گزارش‌های خبری مثبت یا منفی درباره بیت کوین
• تحولات قانونی و نظارتی در حوزه ارزهای دیجیتال
• فعالیت‌های شبکه‌های اجتماعی و نظرات تأثیرگذاران بازار
• حجم معاملات و میزان مشارکت سرمایه‌گذاران
• پذیرش بیت کوین توسط نهادهای مالی سنتی و شرکت‌های بزرگ

به‌عنوان مثال، تأیید ETF‌های بیت کوین یا سرمایه‌گذاری شرکت‌های بزرگ در این ارز دیجیتال می‌تواند احساسات مثبتی در بازار ایجاد کند و به شکل‌گیری بیت سیزن کمک کند.

در این مورد بخوانید: صندوق قابل معامله چیست؟ + معرفی بهترین ETF ها

علاوه بر این عوامل اصلی، پیشرفت‌های فنی و تکنولوژیک در شبکه بیت کوین، راه‌حل‌های مقیاس‌پذیری و افزایش کاربردهای عملی این ارز دیجیتال نیز می‌توانند در شکل‌گیری بیت سیزن مؤثر باشند. این پیشرفت‌ها اعتماد سرمایه‌گذاران به آینده بیت کوین را افزایش می‌دهند و می‌توانند محرکی برای انتقال سرمایه از آلت کوین‌ها به سمت بیت کوین باشند.

یک عامل مهم دیگر که نباید نادیده گرفته شود، شرایط اقتصاد جهانی است. در دوره‌های بی‌ثباتی اقتصادی، تورم بالا یا بحران‌های مالی، بیت کوین اغلب به‌عنوان یک پناهگاه امن مورد توجه سرمایه‌گذاران قرار می‌گیرد. این امر می‌تواند به تقویت موقعیت بیت کوین نسبت به آلت کوین‌ها و شکل‌گیری بیت سیزن منجر شود.

استراتژی های معامله در بیت سیزن

یکی از مهم‌ترین استراتژی‌ها در دوره بیت سیزن، توجه به زمان‌بندی مناسب برای ورود به بازار است. بهترین زمان برای شروع سرمایه‌گذاری معمولاً زمانی است که نشانه‌های اولیه بیت سیزن مشاهده می‌شود، مانند افزایش تدریجی دامیننس بیت کوین و شروع انتقال سرمایه از آلت کوین‌ها به سمت بیت کوین. در این مرحله، سرمایه‌گذاران می‌توانند با تبدیل تدریجی آلت کوین‌های خود به بیت کوین، از فرصت‌های رشد قیمتی بهره‌مند شوند.

مدیریت پورتفولیو در دوره بیت سیزن اهمیت ویژه‌ای دارد. یک استراتژی متداول این است که سرمایه‌گذاران بخش عمده‌ای از سبد دارایی خود (معمولاً 60 تا 80 درصد) را به بیت کوین اختصاص دهند و باقی را در آلت کوین‌های معتبر و با ثبات نگهداری کنند. این تنوع‌بخشی محدود می‌تواند ضمن بهره‌مندی از مزایای بیت سیزن، ریسک پورتفولیو را نیز متعادل نگه دارد.

در این مورد بخوانید: حداقل سرمایه گذاری در بیت کوین چقدر است؟ بررسی حداقل مقدار و نکات خرید بیت کوین

دنبال کردن روند قیمتی و استفاده از تحلیل‌های تکنیکال نیز در این دوره بسیار مهم است. نکات کلیدی که باید به آن‌ها توجه کرد عبارتند از:

• بررسی مقاومت‌ها و حمایت‌های تاریخی قیمت بیت کوین
• توجه به حجم معاملات و تغییرات آن
• بررسی روندهای قیمتی میان‌مدت و بلندمدت
• استفاده از اندیکاتورهای تکنیکال برای تأیید روندها

یکی دیگر از استراتژی‌های مهم در دوره بیت سیزن، مدیریت صحیح نقطه ورود و خروج است. سرمایه‌گذاران باید برای موقعیت‌های معاملاتی خود حد سود و حد ضرر مشخص تعیین کنند. همچنین، استفاده از روش ورود تدریجی یا DCA (Dollar Cost Averaging) می‌تواند ریسک ناشی از نوسانات قیمتی را کاهش دهد.

در این مورد بخوانید: استراتژی متوسط هزینه دلاری + مزایا و معایب استراتژی dca

استراتژی دیگری که در دوره بیت سیزن اهمیت دارد، توجه به سیگنال‌های خروج از بازار است. این سیگنال‌ها می‌توانند شامل موارد زیر باشند:

• کاهش تدریجی دامیننس بیت کوین
• افزایش قابل توجه عملکرد آلت کوین‌ها
• تغییر احساسات بازار و کاهش حجم معاملات بیت کوین
• رسیدن به اهداف قیمتی از پیش تعیین شده

تاریخچه و نمونه‌های بیت سیزن

از زمان معرفی بیت کوین در سال 2011، بازار ارزهای دیجیتال شاهد سه دوره شاخص بیت سیزن بوده است.

اولین بیت سیزن مهم پس از هاوینگ 2012 شکل گرفت، جایی که قیمت بیت کوین از حدود 12 دلار به نزدیک 1,000 دلار در طی یک سال افزایش یافت. دومین دوره مهم پس از هاوینگ 2016 اتفاق افتاد که طی آن، بیت کوین از 650 دلار به حدود 2,500 دلار رسید. شاخص‌ترین و تأثیرگذارترین بیت سیزن تاکنون، پس از هاوینگ 2020 رخ داد که منجر به رسیدن قیمت بیت کوین به رکورد تاریخی 69,000 دلار در سال 2021 شد.

در این مورد بخوانید: آینده بیت کوین: پیش بینی قیمت بیت کوین در سال های 2025 تا 2030

خلاصه بیت سیزن چیست با اینوکس

در این مقاله از اینوکس به سوال بیت سیزن چیست پاسخ دادیم. بیت سیزن به‌عنوان دوره‌ای که در آن بیت کوین عملکرد بهتری نسبت به سایر ارزهای دیجیتال دارد، نقش مهمی در شناخت چرخه‌های بازار کریپتو ایفا می‌کند. این دوره که معمولاً با افزایش دامیننس بیت کوین و انتقال سرمایه از آلت کوین‌ها به سمت بیت کوین همراه است، فرصت‌های جذابی برای سرمایه‌گذاران فراهم می‌کند.

عوامل متعددی مانند هاوینگ بیت کوین، احساسات بازار و شرایط اقتصاد جهانی در شکل‌گیری بیت سیزن نقش دارند. شناخت این عوامل و نحوه تأثیرگذاری آن‌ها بر بازار، به ما کمک می‌کند تا با درک بهتری از شرایط، تصمیمات سرمایه‌گذاری مناسب‌تری اتخاذ کنیم.

سوالات متداول